国务院总理李克强日前签署国务院令，公布《证券期货行政执法当事人承诺制度实施办法》（简称《办法》），自2022年1月1日起施行。

　　证监会随后就《证券期货行政执法当事人承诺制度实施规定》（简称《规定》）向市场征求意见，并和司法部一道，对《办法》有关问题答记者问。

　　证券期货行政执法当事人承诺制度在提高执法效率、及时赔偿投资者损失、尽快恢复市场秩序等方面具有重要意义。适用行政执法当事人承诺，当事人交纳的承诺金可用于赔偿投资者损失，投资者获得及时有效救济的新途径，更加有利于保护投资者尤其是中小投资者的合法权益。

　　关键点一：证券期货行政执法当事人承诺制度是什么？

　　证券期货行政执法当事人承诺制度是指证监会对涉嫌证券期货违法的单位或者个人进行调查期间，被调查的当事人承诺纠正涉嫌违法行为、赔偿有关投资者损失、消除损害或者不良影响并经国务院证券监督管理机构认可，当事人履行承诺后证监会终止案件调查的行政执法方式。

　　关键点二：及时赔偿损失，增强投资者获得感

　　证券期货行政执法当事人承诺制度有四方面作用：

　　一是有效提高执法效能，化解资本市场执法面临的“查处难”与市场要求“查处快”之间的矛盾。

　　二是及时赔偿投资者损失，增强其获得感和满意度。适用行政执法当事人承诺，当事人交纳的承诺金可用于赔偿投资者损失，投资者获得及时有效救济的新途径，更加有利于保护投资者尤其是中小投资者的合法权益。

　　三是切实提高违法成本，增强监管实效。行政执法当事人承诺具有涉嫌违法当事人履行意愿强、履行速度快等优势，且证监会认可的承诺金数额通常高于罚没款数额，使涉嫌违法当事人付出较高的经济代价。

　　四是行政执法当事人承诺制度能够尽快实现案结事了、定纷止争，从而妥善化解社会矛盾，及时恢复市场秩序，稳定预期。

　　关键点三：五方面内容明确行政执法当事人承诺制度要义

　　《办法》共21条，主要规定了五方面内容：

　　一是明确证券期货行政执法当事人承诺制度的内涵和适用原则，规定证券期货行政执法当事人承诺是指证监会对涉嫌证券期货违法的单位或者个人进行调查期间，被调查的当事人承诺纠正涉嫌违法行为、赔偿有关投资者损失、消除损害或者不良影响并经证监会认可，当事人履行承诺后证监会终止案件调查的行政执法方式，规定其实施应当遵循公平、自愿、诚信原则。

　　二是规定适用证券期货行政执法当事人承诺的基本流程，包括申请、受理、协商、确定承诺金数额并签署承诺认可协议、履行承诺认可协议、中止调查以及终止调查等。

　　三是明确不适用证券期货行政执法当事人承诺的情形。

　　四是明确承诺金的使用和管理方式，规定投资者因当事人涉嫌违法行为遭受损失的，可以向承诺金管理机构申请合理赔偿，也可以通过依法对当事人提起民事赔偿诉讼等其他途径获得赔偿；已通过其他途径获得赔偿的，不得就已获得赔偿的部分向承诺金管理机构申请赔偿。

　　五是明确监督制约机制，包括：证券期货行政执法当事人承诺工作办理部门与调查部门相互独立；证监会建立集体决策制度，讨论决定重大事项，并经相关负责人批准后执行；负责证券期货行政执法当事人承诺工作的人员应当遵守相关工作纪律和回避规定；对于违背诚信原则的证券期货行政执法当事人实施相应的信用惩戒措施等。

　　关键点四：负面清单+正面清单，明确适用范围

　　《办法》明确，当事人可以申请适用行政执法当事人承诺的时间环节，为当事人自收到证监会案件调查法律文书后至证监会作出行政处罚决定之前。证监会应当在送达当事人的案件调查法律文书中告知其有权依法申请适用行政执法当事人承诺。包括：当事人因证券期货犯罪被判处刑罚或者被行政处罚，未逾一定年限；涉嫌证券期货犯罪依法应当移送司法机关处理；涉嫌证券期货违法行为情节严重、社会影响恶劣；没有新事实、新理由就同一案件再次提出申请，或者因自身原因未履行或者未完全履行承诺，就同一案件再次提出申请，以及证监会基于审慎监管原则认为不适用行政执法当事人承诺的其他情形。

　　证监会发布的《规定》从正面对适用范围作了进一步限定，明确行政执法当事人承诺主要解决：调查取证存在较大困难、法律适用存在较大困难，以及能够更为及时有效地赔付投资者损失，实现监管效能等案件。

　　关键点五：当事人完全履行承诺可终止调查

　　根据《办法》，一是当事人自收到证监会案件调查法律文书后至证监会作出行政处罚决定前，可以申请适用行政执法当事人承诺。对于不存在《办法》规定或者证监会规定的负面情形的当事人，证监会应当自收到当事人完整申请材料之日起20个工作日内，作出是否受理的决定。二是沟通协商。证监会可以在规定期限内根据当事人涉嫌违法行为造成的损失、损害或者不良影响等，就适用行政执法当事人承诺相关事项与当事人进行沟通协商。三是签署协议。证监会经与当事人沟通协商，认可其所作承诺的，应当与当事人签署承诺认可协议，并载明相关事项。四是中止调查。承诺认可协议签署后，证监会向当事人出具中止调查决定书并予以公告。五是履行协议。当事人应当严格履行承诺认可协议。当事人因自身原因未履行或者未完全履行承诺的，证监会应当终止适用行政执法当事人承诺。六是终止调查。当事人完全履行承诺认可协议后，证监会向当事人出具终止调查决定书并予以公告。对当事人涉嫌实施的同一个违法行为不再重新调查。

　　关键点六：符合条件的投资者可快速获得赔偿

　　行政执法当事人承诺制度能够及时赔偿投资者损失，且不影响其行使民事诉讼权利，充分尊重投资者对救济渠道的选择权。《办法》规定，投资者因当事人涉嫌违法行为遭受损失的，可以向承诺金管理机构申请赔偿，也可以通过依法对当事人提起民事赔偿诉讼等其他途径获得赔偿；投资者已通过其他途径获得赔偿的，不得就已获得赔偿的部分向承诺金管理机构申请赔偿。与民事诉讼需要投资者依法在胜诉后才能获得赔偿不同，适用当事人承诺案件的投资者可以按照《办法》规定向承诺金管理机构提出赔偿申请，经承诺金管理机构审核，符合条件的投资者可快速获得赔偿。

　　同时，《办法》通过严格规定证监会实施行政执法当事人承诺的行为规范，保障当事人权益。一是明确证监会应当在案件调查法律文书中告知当事人有权申请适用行政执法当事人承诺。二是提高行政执法效率，压缩证监会办理相关工作时限，规定其在20个工作日内作出是否受理行政执法当事人承诺决定，与当事人进行沟通协商的期限为6个月，经批准延长的期限最长不得超过6个月。三是对于不予受理的案件，要求证监会书面通知当事人并说明理由；要求证监会在决定终止适用行政执法当事人承诺前听取当事人的意见。四是加强对证监会的内部制约、外部制衡和社会监督，细化回避等程序规定，明确相关工作人员的保密义务。五是规定当事人在沟通协商时所作的陈述只能用于实施行政执法当事人承诺，以解除当事人后顾之忧。

　　关键点七：行政执法当事人承诺制度而非“花钱买平安”

　　《办法》明确，当事人承诺具有严格适用条件，证监会经审查并集体决策后才能决定案件能否适用该制度。同时，承诺金兼具惩戒和赔偿功能，承诺金数额的确定应当综合考虑当事人因涉嫌违法行为可能获得的收益或者避免的损失、当事人涉嫌违法行为依法可能被处以罚款和没收违法所得的金额，以及投资者因当事人涉嫌违法行为所遭受的损失等诸多因素，通常情况下数额要高于行政处罚的罚没款数额。三是除要求当事人交纳承诺金外，证监会还可以要求当事人采取自我核查整改、完善内部控制制度、增加合规检查频次、主动调整相关业务等措施，以纠正涉嫌违法行为、赔偿投资者损失、消除损害或者不良影响。因此，适用行政执法当事人承诺，是坚持“零容忍”要求的具体体现，不意味着当事人可以“花钱买平安”。

　　关键点八：投保基金测算投资者损失

　　《规定》厘清承诺办理部门与调查、审理部门之间的协调衔接机制。要求承诺办理部门应当就案件适用当事人承诺相关事项征求调查、审理部门的意见，适用当事人承诺的案件必须经过必要的调查，案件受理后不中止案件调查、中止案件审理。明确承诺办理部门与承诺金测算部门做好协调配合。由投保基金公司负责测算投资者损失情况，调查部门、审理部门、证券期货交易场所、证券登记结算机构、投资者保护机构等部门单位提供必要支持。

　　《规定》还明确投资者赔付机制安排。要求承诺金管理机构制定承诺金管理使用方案并报证监会备案，同时明确当事人自行赔偿投资者程序，鼓励当事人提前赔偿投资者。同时规定了派出机构在行政执法当事人承诺中的作用。一方面，明确当事人所在辖区的派出机构负责核查验收当事人履行承诺认可协议的情况，另一方面，明确派出机构查处的案件可以适用行政执法当事人承诺，现阶段由承诺办理部门统一办理。

　　此外，《规定》还加强监督制约，严防道德风险。建立集体决策机制、内部监督制约机制，压缩承诺金协商数额的裁量空间，强化派出机构在承诺履行过程中的核查监督作用，要求及时公告披露相关信息。

　　证监会表示，下一步，证监会将会同财政部将2015年2月发布的《行政和解金管理暂行办法》修改为《证券期货行政执法当事人承诺金管理办法》，进一步细化具体操作实施要求。

　　证监会将严格落实“零容忍”要求，加大对资本市场违法行为执法力度，严厉打击各类违法违规行为，持续净化资本市场环境。同时，贯彻落实《办法》规定，及时回应解决证券期货行政执法当事人承诺制度执行中出现的新情况、新问题，依法保护投资者合法权益，维护公开、公平、公正的资本市场秩序，促进资本市场平稳健康发展。

刚刚，国务院再次放大招！

据央视消息，国务院总理李克强17日主持召开国务院常务会议，审议通过“十四五”推进国家政务信息化规划，加快建设数字政府、提升政务服务水平；并决定再度设立2000亿元专项贷款支持煤炭清洁高效利用，促进绿色低碳发展。有机构预计，2025年数字政府市场规模近万亿。

与此同时，另一条万亿赛道也迎来重磅消息。据中证报消息，在“双碳”目标下，我国氢能产业发展正步入快车道，已有50多个地级市发布氢能产业规划。业内专家称，国家层面关于氢能产业发展的顶层设计也将出台。上周日，券商中国曾报道，市场预期，氢能产业发展规划可能会较快出台。

值得一提的是，花旗银行将普拉格能源(PLUG.O)目标价从35美元上调至56美元。普拉格是氢能源巨头，近期表现十分突出。

国务院突发两条重磅

据央视新闻联播，国务院总理李克强17日主持召开国务院常务会议，审议通过“十四五”推进国家政务信息化规划，加快建设数字政府、提升政务服务水平；决定设立支持煤炭清洁高效利用专项再贷款，促进绿色低碳发展。

会议指出，推进政务信息化是提高政府管理效能和服务水平的重要举措。按照党中央、国务院部署，“十三五”时期，结合“放管服”改革，我国政务信息系统建设应用取得长足进展，“不见面审批”、“掌上办”等新模式不断涌现，企业和群众办事便利度明显提高。“十四五”时期要面向企业和群众期盼，抓住政务信息共享、提升政务服务效率等关键，推进数字政府建设，加快转变政府职能，促进市场公平竞争。一要构建统一的国家电子政务网络体系，打破地方、部门信息孤岛，实现应联尽联、信息共享。二要丰富全国一体化政务服务平台功能，构建统一的电子证照库，推广电子合同、签章等应用，在社保、医疗、教育、就业等方面提供更便捷公共服务。三要完善法人、自然资源、经济数据等基础信息库。深化数字技术在公共卫生等重大突发事件应急处置中的应用。四要推动政务数据按政务公开规则依法依规向社会开放，严格保护商业秘密和个人隐私。五要加强市场监管信息化建设，完善“双随机一公开”监管、“互联网+监管”等机制，提升食品药品、农产品、特种装备等协同监管能力。六要增强政务信息基础设施和系统、数据安全保障能力。

会议指出，我国能源资源禀赋以煤为主，要从国情实际出发，着力提升煤炭清洁高效利用水平，加快推广成熟技术商业化运用。会议决定，在前期设立碳减排金融支持工具基础上，再设立2000亿元支持煤炭清洁高效利用专项再贷款，形成政策规模，推动绿色低碳发展。新设立的专项再贷款，按照聚焦重点、更可操作的要求和市场化原则，专项支持煤炭安全高效绿色智能开采、煤炭清洁高效加工、煤电清洁高效利用和推进煤层气开发利用等。全国性银行自主发放优惠贷款，人民银行按贷款本金等额提供再贷款支持。会议要求，统筹研究合理降低项目资本金比例、适当税收优惠、政府专项债资金支持、加快折旧等措施，加大煤炭清洁高效利用项目支持力度。

一条万亿赛道崛起？

国常会审议通过“十四五”推进国家政务信息化规划。有知名券商研究机构预计，2025年数字政府市场规模近万亿。那么，这是否意味着一条万亿赛道即将崛起呢？

根据中研普华出版的《2021-2025年中国智慧政务行业发展分析与前景展望研究报告》，在国家的大力支持和推动下，2020年智慧政务取得了较大进展，增速再创新高，2020年我国智慧政务市场规模达到3326亿元，同比增长5.86%。他们预计，随后5年内，智慧政务仍将保持6%左右的稳定增长。

国元证券的研报则显示，政务信息化市场规模稳健增长，软件及服务市场占比不断提根据智研咨询的数据，2019年中国电子政务市场规模达到3330.2亿元，同比增长7.19%，2013-2019年CAGR达到12.60%，预计2025年政务信息化市场规模将达到5200亿元，2019-2025年CAGR达到7.71%。在政务信息化需求持续增长的背景下，行业对软件及服务需求将不断增长。

此外，据赛迪顾问统计，2020年中国政务云市场规模653.6亿元，同比增长42.3%，高于2018/2019年增速，其中IaaS市场规模为520.9亿元，占总体市场比重79.7%，预计未来三年中国政务云市场规模CAGR超30%，到2023年达到1497.3亿元。

事实上，2021年政府工作报告中提出“加快数字社会建设步伐，提高数字政府建设水平，营造良好数字生态，建设数字中国”。“十四五”规划提出“提高数字政府建设水平，将数字技术广泛应用于政府管理服务，推动政府治理流程再造和模式优化，不断提高决策科学性和服务效率”。此前，江苏、浙江、广东、湖南、湖北等地也纷纷出台数字政府建设相关政策文件。数字政府建设已经开启。

氢能也迎重磅驱动

除数字政府外，氢能也迎重磅驱动。上周日，券商中国曾报道，市场预期，氢能产业发展规划可能会较快出台。17日，中证报报道称，在“双碳”目标下，我国氢能产业发展正步入快车道，已有50多个地级市发布氢能产业规划。业内专家称，国家层面关于氢能产业发展的顶层设计也将出台。这可能意味着关于氢能产业顶层设计出台的时间窗口已经打开。

值得一提的是，17日，花旗银行将全球氢能源龙头企业普拉格能源(PLUG.O)目标价从35美元上调至56美元。今年九月份，花旗分析师P.J． Juvekar在访问了普拉格能源公司的总部并与其首席财务官Paul Middleton会面后，重申了对普拉格能源的的“买入”评级，并将其目标价定为35美元。Juvekar在一份研究报告中告诉投资者，普拉格能源相信，它可以以具备足够竞争力的价格向现有客户出售绿色氢，其价格和工业天然气公司如今普遍提供的液化灰色氢相差无几。在这之后，普拉格能源迎来大爆发。股价从23美元附近涨至最高44.49美元。

据《中国消费者报》消息，中国电工技术学会电动车辆专业委员会主任委员周鹤良表示，经过长期市场研发和沉淀，如今氢能源车技术水平越发成熟，目前氢能源车已经具备了规模化市场推广的可能。此前氢能源车从未受到产业政策、汽车企业、消费市场过高的关注。不过，从如今车市氛围的变化来看，已经能够从氢能源车身上依稀看到当年新能源车发展初期的影子。

● 新华社北京10月11日电

　　10月9日，中共中央政治局常委、国务院总理、国家能源委员会主任李克强主持召开国家能源委员会会议，部署能源改革发展工作，审议“十四五”现代能源体系规划、能源碳达峰实施方案、完善能源绿色低碳转型体制机制和政策措施的意见等。

　　中共中央政治局常委、国务院副总理、国家能源委员会副主任韩正出席。

　　会上，发展改革委、能源局作了汇报。李克强说，能源是关系经济社会发展全局的大事。“十三五”时期，在以习近平同志为核心的党中央坚强领导下，各方面共同努力，我国能源发展、结构优化、高效清洁利用等取得明显成效。当前，国际环境和全球能源格局、体系发生深刻变革，我国能源发展和安全保障面临新挑战。要坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，落实党中央、国务院部署，按照立足新发展阶段、贯彻新发展理念、构建新发展格局、推动高质量发展的要求，从国情实际出发，处理好发展和减排、当前和长远的关系，统筹稳增长和调结构，深化能源领域市场化改革，推动能源绿色低碳转型，提升能源安全保障能力，为现代化建设提供坚实支撑。

　　李克强指出，能源安全事关发展安全、国家安全。我国仍是发展中国家，发展是解决一切问题的基础和关键。现阶段工业化城镇化深入推进，能源需求不可避免继续增长，供给短缺是最大的能源不安全，必须以保障安全为前提构建现代能源体系，着力提高能源自主供给能力。要针对以煤为主的能源资源禀赋，优化煤炭产能布局，根据发展需要合理建设先进煤电，继续有序淘汰落后煤电。加大国内油气勘探开发，积极发展页岩气、煤层气，多元开展国际油气合作。加强煤气油储备能力建设，推进先进储能技术规模化应用，不断丰富能源安全供应的保险工具。

　　李克强说，实现碳达峰碳中和是我国经济自身转型升级的要求，也是共同应对气候变化的需要。要科学有序推进实现“双碳”目标，这必须付出长期艰苦卓绝的努力。要结合近期应对电力、煤炭供需矛盾的情况，深入测算论证，研究提出碳达峰分步骤的时间表、路线图。各地各有关方面要坚持先立后破，坚持全国一盘棋，不抢跑。从实际出发，纠正有的地方“一刀切”限电限产或运动式“减碳”，确保北方群众温暖安全过冬，保障产业链供应链稳定和经济持续平稳发展。大力推动煤炭清洁利用，提高清洁能源比重，深入推进重点领域节能减排改造，在全社会倡导节约用能，不断提升绿色发展能力。

　　李克强指出，创新是能源高质量发展的重要动力。要加快能源领域关键核心技术和装备攻关，强化绿色低碳前沿技术研发。提升电网智能化水平，增强消纳新能源和安全运行能力。完善阶梯电价，深化输配电等重点领域改革，更多依靠市场机制促进节能减排降碳，提升能源服务水平。